Банк России на очередном заседании совета директоров повысил ключевую ставку на один процентный пункт (100 базовых пунктов) до 19%. ЦБ рассматривал три варианта — сохранение ставки на текущем уровне в 18%, повышение до 19% и до 20%. Выбран был в итоге «компромиссный» вариант, на что повлияли цифры по инфляции, вышедшие в последние несколько недель. Разбирались, к чему это приведет и как затронет каждого россиянина.
Почему ставка ЦБ — это важно?
Ключевая ставка — важнейший инструмент денежно-кредитной политики. Её повышение усложняет рефинансирование для банков, что вынуждает их повышать кредиты и ставки по депозитам, в итоге снижая скорость оборота денег и экономическую активность. Тем самым экономика охлаждается, и инфляция замедляется. При этом реакция финансового и реального сектора на повышение ставки может занимать разное время, так что эффект проявляется не сразу. В любом случае, ситуация в экономике прямо зависит от того, какие ставки сейчас устанавливает ЦБ.
Как Банк России объяснил свое решение?
По словам председателя ЦБ Эльвиры Набиуллиной на пресс-конференции по итогам заседания, устойчивая инфляция пока остается несколько выше планов Центробанка, в диапазоне 6-8%. Набиуллина считает, что при должной жесткости денежно-кредитной политики инфляция должна со временем вернуться к целевому показателю в 4% в 2025 году.
На что повлияет ключевая ставка?
На общее состояние экономики и инфляцию
По словам управляющего директора по инвестициям УК ПСБ Николая Ряскова, люди будут больше сберегать деньги.
На ипотеку
Ипотека на ближайшие полгода как минимум в большинстве регионов станет неактуальной. Люди предпочтут другие варианты инвестирования средств. «С понедельника, как видится, минимальные ставки будут уже в районе 22% годовых. Не так давно за такие деньги население не хотело брать потребительские ссуды, не говоря уже об ипотеке, — считает финансовый эксперт, автор телеграм-канала „Экономизм“ Алексей Кричевский.
Впрочем, это не коснется Донбасса и Новороссии, где льготные ставки по ипотеке в 2% сохраняются. Как ранее заявлял вице-премьер Марат Хуснуллин на совещании по социально-экономическому развитию регионов с участием Президента РФ Владимира Путина, «под 2% огромное количество желающих (взять ипотеку)». «И мы с губернаторами отрабатываем площадки, сейчас уже 3 миллиона есть квадратных метров, а всего потенциал до 2030 года — запустить с привлечением внебюджетного финансирования строительства 12 млн квадратных метров жилья», — отмечал он.
На вклады и сбережения
Как заметил главный экономист «БКС Мир инвестиций» Илья Федоров, ставки на денежном рынке выросли до 19% еще в августе и «борьба за деньги физлиц еще не закончилась; высокие ставки сохранят сильную сберегательную активность населения».
По словам аналитика «Цифра брокер» Кирилла Климентьева, многие банки начали предлагать 20% по вкладам на срок до 3 лет.
«Но стоит обратить внимание, что это простой процент, то есть вы будете получать 20% только на изначально внесенные средства и по итогам трех лет получите с изначально вложенных 100 тыс. доход в размере 60 тыс», — указал собеседник агентства.
«Ставки по вкладу уже обновились в середине недели — редкий банк из топ-20 не дает максимальные процент выше 20, — говорит эксперт Кричевский. — Поэтому население и дальше продолжит наращивать депозиты — они действительно очень выгодны. Сейчас тот редкий парадоксальный случай, когда деньги проще положить на депозит на год и получить те же 18-20% годовых, и уже потом пойти покупать жилье, причем по той же цене, что и год назад, но со ставкой по ипотеке поинтереснее».